Analisi dei mercati di 24option – 20 agosto 2012

Analisi del mercato globale

Con la fine di agosto in arrivo, e i lunghi weekend in spiaggia e le vacanze che iniziano a svanire, gli investitori stanno cercando di godersi gli ultimi giorni di pace prima del delirio del mese di settembre. Molti dei politici sono in vacanza e le elezioni statunitensi stanno per entrare in una fase di piena attività, con le scuole che sono pronte a riaprire i cancelli. Al pari della scorsa settimana, questo weekend dovrebbe rimanere relativamente calmo. Si prevedono bassi

Venerdì Wall Street ha guadagnato leggermente terreno nell’ennesima seduta caratterizzata da un basso volume di scambi e da una bassa volatilità, allungando così il periodo positivo di questa estate, dopo che i dati economici hanno mostrato una crescita nel sentimento di fiducia dei consumatori per il mese di agosto.

Il Dow Jones ha chiuso a 25.09 punti, o lo 0.2%, a quota 13275.20, mentre l’indice S&P ha guadagnato 2.65 punti, o lo 0.2% e ha chiuso a 1418.16, registrando la sesta settimana consecutiva di guadagni, la più lunga serie positiva dal gennaio 2011.

Il NASDAQ ha chiuso la settimana in rialzo di 14.20 punti, o lo 0.5%, a quota 3076.59, registrando un guadagno settimanale dell’1.8% e la quinta settimana di guadagni consecutiva.

L’Europa e l’Asia hanno seguito i rialzi statunitensi a seguito del dato sulla fiducia dei consumatori. Il sentimento di fiducia viene considerato uno dei principali indicatori economici, in quanto se i consumatori sono più fiduciosi consumano di più, il che significa che la ruota dell’economia comincia a girare.

Il CAC francese ha guuadagnato lo 0.2% e ha chiuso a quota 3488.38. A Londra il FTSE ha registrato un guadagno dello 0.3%, a quota 5852.42.

Analisi del mercato forex

EUR/USD

Nella seduta di venerdì non si sono registrati grossi movimenti nei mercati, quello del forex è rimasto relativamente calmo e l’Euro ha cambiato direzione chiudendo a $1.2327, al ribasso rispetto ai $1.2356 precedenti. Le dichiarazioni da parte della Cancelliera tedesca Merkel hanno aiutato a supportare la valuta, dal momento che la Cancelliera ha approvato ancora una volta la politica della BCE. Il sentimento di fiducia dei consumatori ha aiutato ad aggiungere slancio all’USD.

GBP/USD

La sterlina britannica ha chiuso a $1.5692, in calo rispetto ai $1.5732 precedenti. Nella giornata di venerdì, con poche notizie positive in arrivo dal Regno Unito, la valuta è rimasta in balia dei mercati globali. Forti dati economici in arrivo ad inizio settimana hanno mostrato un miglioramento nel mercato del lavoro, spingendo il GBP oltre il livello di 1.57.

USD/JPY

Nei confronti dello yen il dollaro ha chiuso a quota ¥79.57, al rialzo rispetto al precedente dato registrato lo scorso giovedì, pari a ¥79.37. Ora che l’avversione al rischio ha abbandonato il mercato e le notizie positive riguardanti l’economia statunitense sono in aumento, dai dati sul tasso di disoccupazione a quelli del settore abitativo (una condizione considerata come un bicchiere mezzo pieno), oltre da eccellenti numeri inerenti le vendite al dettaglio, l’USD è stato in grado di uscire dall’intervallo di trading nel quale è rimasto confinato per gran parte del mese. Si prevede che la coppia USDJPY si muova verso la soglia degli 80.00.

Analisi del mercato delle materie prime

Metalli

I guadagni dell’oro (1619.20) sono stati messi a punto durante bassi volumi di trading, dopo che le dichiarazioni del premier cinese hanno tenuto accese le speranze di stimoli monetari. Il rallentamento della crescita negli Stati Uniti e in Cina e le condizioni di quasi-recessione dell’Eurozona hanno alimentato delle speculazioni circa il fatto che le banche centrali possano procedere con misure di alleggerimento quantitativo per sostenere la crescita.

L’entusiasmo dei trader per l’oro è stato attenuato da dati che hanno rivelato una bassa domanda fisica per il metallo prezioso. Secondo il Consiglio Mondiale dell’Oro, la domanda mondiale di oro è scesa del 7% nel Q2 rispetto allo stesso periodo di riferimento l’anno precedente, dopo che la domanda di oro nel settore dei gioielli e come forma di investimento in India è scesa del 38% dal 2012. L’India è storicamente il più grande consumatore mondiale di oro, ma quest’anno la svalutazione della rupia ha lasciato i prezzi locali elevati nonostante il calo dell’oro denominato in USD, limitandone così la domanda.

Energia

Nella giornata di giovedì i prezzi del petrolio sono schizzati grazie ad un migliore outlook della domanda per la più grande economia al mondo, in seguito alla comunicazione di un calo delle scorte nei dati settimanali. I prezzi hanno continuato a crescere anche nella giornata di venerdì. I prezzi questa settimana hanno ottenuto supporto anche da nuove speranze per ulteriori misure di stimolo da parte delle banche centrali, specialmente la banca centrale cinese, alquanto “affamata” di materie prime. I future del greggio sono stati supportati dalla situazione politica in Medio Oriente e dalla ridotta fornitura di greggio dal Mare del Nord. Sono tornate ad affiorare delle voci che sostengono che il Presidente Obama sia pronto ad aprire le riserve strategiche dopo che i prezzi della benzina alla pompa sono aumentati di 20 centesimi negli ultimi giorni. Il petrolio è scambiato attualmente a 96.01.